- このシステムでは、毎月4%ずつ増額する、一括で小切手を受け取る、または引き出しを遅らせるための混合オプションのいずれかを選択できます。
- 最近の研究によると、一時金の支払いは保険数理的に中立ではなく、生涯給付額のわずか51,2%に相当するに過ぎないことが明らかになった。
- 平均寿命の長さと計算式の設計上、女性や高額年金受給者の間では、経済的な格差がより顕著になる。
- 納税者には税制上の優遇措置があり、これらの従業員を雇用する企業には拠出金の免除措置が適用される。
スペインでは、将来の経済状況を改善するために、定年退職を遅らせることを検討している労働者が増えている。定年退職を遅らせるこの方法は、すでに法定退職年齢に達した人が働き続けることを選択し、その見返りとして、老後の生活の質を大きく向上させる可能性のある経済的報酬を受け取ることができる。
しかし、このボーナスをどのように受け取るかを選ぶのは、見た目ほど簡単ではありません。一時金として受け取る場合と毎月の年金が増額される場合では、多くの人が気づいていない金銭的な差があり、専門的な分析によると、退職者が個々の状況や数字を慎重に検討しなければ、かなりの損失を被る可能性があるのです。
退職を遅らせるということは、具体的にどのようなことを意味するのでしょうか？
基本的には、これは任意選択です。すでに定年退職年齢に達しており、社会保障制度に15年以上拠出している場合、働き続けることを選択できます。そうすることで、社会保障制度は就労期間を延長する年数に応じて奨励金を提供します。これは、拠出期間が短い人や拠出額が少ない人にとって特に有益です。
延滞金の徴収方法３選
現在のシステムには3つの異なる道筋があり、労働者は損をしないよう慎重に進まなければならない。
- 月間増加率（追加4％）： 就労を継続する年数1年ごとに、月々の年金が4%ずつ増加します。2025年4月以降、受給開始の遅延期間が6ヶ月以上1年未満（かつ既に2年目の遅延期間に入っている場合）であれば、さらに2%が加算されます。これが終身年金オプションです。
- 一括払いまたは小切手： 退職時には一定額の年金が支給されます。支給額は、退職年齢に達するまでに社会保障制度に加入していた年数によって決まります。加入期間が44年半を超える場合は、支給額が10%増額されます。通常、受給開始を遅らせた場合、年額あたり4.800ユーロから13.500ユーロの範囲となります。
- 複合的なモダリティ： これは、退職を2年から10年遅らせる方を対象としたハイブリッドプランです。一部の年は毎月4%ずつ増額され、残りの年は減額された一時金（総額の半額）が支払われます。退職を11年以上遅らせる場合は、最初の5年間は毎月一定の割合で増額された金額を受け取り、残りの年は毎月一定の割合で増額された金額を受け取ります。
保険数理の中立性をめぐる論争：私たちは不当に少ない給付しか受けていないのか？
ここで、Fedeaが発表したAhmed Ación LópezとCarlos Vidal-Meliáによる研究が登場する。保険数理上の公平性という概念は、金銭的に見て、一時金として受け取る金額が、残りの人生で放棄するすべての月々の支払いの価値と等しくなるはずだということを意味する。しかし、現実は大きく異なる。
280件のプロファイルを分析した結果、一時金で受け取る場合、生涯給付金の保険数理上の価値の平均はわずか51,2%に過ぎないことが明らかになった。つまり、小切手で受け取ることを選択した人は、インセンティブの実質的な経済的価値のほぼ半分を放棄していることになる。さらに懸念されるのは、分析対象となったプロファイルのいずれも損益分岐点に達しておらず、純粋に財務的な観点から見ると、すべて損失を出している点である。
一括払いによって最も悪影響を受けるのは誰ですか？
計算式の不均衡は、すべての人に均等に影響を与えるわけではない。この調査では、特に不利益を被る2つのグループが明らかになった。
- 女性： 平均寿命が長いため、より長い期間にわたって毎月のボーナスを受け取ることの価値ははるかに高くなりますが、一時金として支払われる場合は、この寿命の違いは考慮されていません。
- 高額年金： 手当は年金に比例して増えるわけではないが、月々の増加は比例する。これにより、 分配バイアス 年金受給額が高い人ほど、資本投資を選択する際に損失を被る割合が高くなる。
あらゆる状況を考慮しても、一括払いを選択するのは賢明な選択でしょうか？
数字だけ見ると不利に見えるかもしれないが、現金を選ぶことが必ずしも無謀な考えというわけではない。住宅ローンの返済、収益性の高い投資、緊急医療費の支払い、あるいは子供への財産相続など、即座に現金が必要となる状況は存在する。
いわゆる規制リスクも存在します。多くの労働者は、将来年金法が改正されることを懸念しており、政府が規則を変更する前に、今すぐに資金を口座に入金しておきたいと考えています。さらに、税制面では、一時金として受け取る場合は、法律第18条に基づき所得税が30%減免されるというメリットがありますが、これは毎月の増額には適用されません。
企業にとってのメリットと必要な手続き
従業員が恩恵を受けるだけでなく、企業側にも従業員の退職を防ぐインセンティブがある。企業は、これらの従業員が通常発生する事態（一時的な障害を除く）に関して、社会保障拠出金の支払いを免除される。さらに、62歳以上の従業員が一時的な障害休暇を取得した場合、雇用主負担分が75%減額される。
申請するには、年金申請書の「退職延期」の欄にチェックを入れるだけです。公務員の方は、人事部に通知する必要があります。それ以外の方は、社会保障総局（TGSS）と国立社会保障研究所（INSS）を通じて拠出金が自動的に計算されます。さらに、「Tu Seguridad Social（あなたの社会保障）」シミュレーターは、最終決定を下す前に、3つの選択肢それぞれにおける年金額を比較するための重要なツールです。
即時の流動性と生涯にわたる安心感のどちらを選ぶかは、個々の状況によって異なりますが、技術的なデータによると、毎月の収入増加の方が経済的に優れていることが示唆されています。小切手は迅速な解決策と税制上の優遇措置を提供しますが、毎月の収入は、特に女性や高収入者にとって、長寿に対するより良い保障となります。そのため、個人は保険数理上の公平性を放棄する前に、自身の平均余命と経済的ニーズを分析することが不可欠です。