Методи банківських депозитів: види, прибутковість та безпека

Головна » Економіка » Методи банківських депозитів: види, прибутковість та безпека

L Банківські депозити – основа заощаджень Вони поширені в багатьох сім'ях та компаніях. Вони такі ж повсюдні, як автомобілі на дорогах: вони скрізь, але не завжди зрозуміло, як вони працюють, які типи існують або які реальні ризики вони несуть. І, перш за все, яку роль вони відіграють у здоров'ї економіки та наших особистих фінансів.

Окрім того, що це найпоширеніший ощадний продукт, Депозити є ключовою частиною фінансової системиЦі депозити дозволяють банкам залучати кошти для видачі позик і водночас допомагають вкладникам захищати (частково) свої гроші від інфляції. Однак не всі депозити однакові, і вони не завжди є найкращим варіантом, якщо ви шукаєте високу прибутковість або хочете отримати максимальну віддачу від своїх грошей.

Що ж таке банківський депозит?

Банківський депозит, просто кажучи, це договір, за яким ви позичаєте гроші банку на певний період часу або на невизначений термін, і організація погоджується повернути їх вам плюс раніше узгоджені відсотки. Це як «зворотний кредит»: замість того, щоб банк дав вам гроші, ви віддаєте їх банку.

Цей контракт визначає три фундаментальні елементи: внесений капітал, термін та процентна ставкаЗалежно від того, як ці фактори поєднуються, депозит буде більш-менш ліквідним, пропонуватиме вищу або нижчу прибутковість, а іноді й передбачатиме певні додаткові ризики (такі як еволюція ринків чи валют).

У межах родовищ зазвичай проводиться перша суттєва відмінність між депозити на вимогу та строкові депозитиПерші дозволяють вам отримати доступ до грошей у будь-який час, тоді як другі вимагають тримати їх заблокованими до дати погашення, якщо ви не хочете зазнати штрафів або втратити відсотки.

Крім того, з точки зору фінансової системи, Депозити є основним джерелом фінансування для банківВ Іспанії вони становлять близько трьох чвертей зобов'язання суб'єктів господарюванняЦі ресурси дозволяють їм надавати кредити, іпотеки та позики сім'ям, компаніям та державним органам влади, перетворюючи депозити на прибуткові активи.

Форми та види банківських депозитів

У категорії депозитів є кілька варіантів, адаптованих до різних потребВід отримання негайної ліквідності до прагнення до вищої прибутковості шляхом прийняття додаткових умов або ризиків. Типи також змінювалися з часом, оскільки ринок розвивався. середовище процентних ставок та асортимент ощадних продуктів.

Остання статистика з іспанського ринку показує, що Депозити на вимогу залишаються більшістюОднак, в останні роки, зі зростанням процентних ставок, строкові депозити та ті, що потребують попереднього повідомлення, значно здобули популярність порівняно з традиційними поточними рахунками. Давайте розглянемо найпоширеніші типи один за одним.

Депозити до вимоги: поточні рахунки та ощадні рахунки

L Депозити до вимоги є найбільш гнучкими та практичнимиВони характеризуються тим, що гроші можна зняти повністю або частково в будь-який час, без необхідності попереднього повідомлення суб'єкта господарювання або сплати штрафів за скасування.

Ця категорія в основному включає два відомих продукти: розрахунковий рахунок та ощадний рахунокХоча обидва функціонують як депозити до вимоги, їхнє призначення та винагорода зазвичай досить різні.

Поточний рахунок – це типовий повсякденний продукт: Він служить платформою для збору заробітної плати, налаштування прямих дебетів та здійснення платежів.Він дозволяє знімати готівку в банкоматах, здійснювати перекази та прив’язувати картки. В обмін на ці послуги він зазвичай не генерує відсотків або відсотки дуже низькі, і може навіть включати адміністративні, технічні, переказні або інші комісії за транзакції.

З іншого боку, ощадний рахунок призначений більше для накопичити баланс та отримати певну винагородуВін підтримує ліквідність (ви можете знімати свої гроші, коли забажаєте), але зазвичай пропонує дещо вищу процентну ставку, ніж поточний рахунок. Він часто дещо обмежує операції з оплати та стягнення коштів, але винагороджує вас прибутковістю, яка в деяких випадках може наближатися до прибутковості термінового депозиту, водночас дозволяючи вам отримати доступ до своїх грошей за потреби.

Строкові депозити

Терміновий депозит – це найкласичніший варіант, коли йдеться про «Вкладання грошей на депозит», щоб він зроставУ цьому випадку клієнт надає суб'єкту певну суму та погоджується тримати його в нерухомому стані протягом узгодженого періоду (наприклад, 6 місяців, 12 місяців, 18 місяців, 2 роки тощо).

Протягом цього часу банк пропонує фіксована процентна ставка, відома заздалегідьЦя винагорода може стягуватися після настання терміну погашення або періодично (щомісяця, щокварталу, раз на півроку, щорічно). Як правило, чим довший термін, тим вищі пропонуються відсотки, хоча це залежить від діючих процентних ставок та комерційної політики кожної установи.

Головним недоліком є ​​ліквідність: Ви не можете вільно розпоряджатися грошима до дати погашення без наслідківБільшість банків дозволяють дострокове погашення, але застосовують штраф або значно зменшують нараховані відсотки. Згідно з рекомендаціями Банку Іспанії, ці штрафи не повинні перевищувати валову суму нарахованих відсотків.

Термінові депозити широко використовуються консервативними інвесторами, оскільки Вони пропонують безпеку капіталу та прозорість прибутковостіУ роки дуже низьких офіційних процентних ставок багато з цих продуктів пропонували майже нульову процентну ставку; зі зростанням процентних ставок останнім часом вони знову набули популярності, пропонуючи більш привабливу прибутковість.

Депозити зі змінною процентною ставкою

У депозитах зі змінною процентною ставкою клієнт зберігає Безпека інвестованого капіталу гарантована, але прибутковість не гарантується за фіксованою ставкою.Процентна ставка, що нараховується, залежить від динаміки базового індексу, зазвичай Euribor або іншого ринкового показника.

Це означає, що під час купівлі товару, Ви не знаєте точно, скільки відсотків збираєтеся отримати. протягом терміну дії депозиту. Якщо індекс зростає, дохідність буде вищою; якщо він падає, дохідність зменшиться, і може навіть статися так, що дохідності майже не буде.

Ці типи депозитів зазвичай орієнтовані на вкладників, які Вони прагнуть скористатися потенційним середовищем зростання процентних ставок.без шкоди для захисту капіталу. Однак, слід чітко розуміти, що невизначеність щодо процентних ставок є повною: гарантованого мінімального прибутку як такого не існує.

Структуровані депозити та комбіновані депозити

Структуровані депозити – це складніший тип депозиту, який Він поєднує традиційний депозит із прив'язкою до доходності одного або кількох фінансових активів.Цими активами можуть бути акції, фондові індекси, кошики цінних паперів, обмінні курси тощо.

У цьому випадку прибутковість, яку ви отримаєте Це залежить від того, як ці активи працюватимуть протягом терміну дії договору.Початковий капітал зазвичай гарантується суб'єктом господарювання (і захищається Фондом гарантування вкладів у тій частині, яка фактично є депозитом), але відсотки можуть коливатися від привабливих до практично нульових, якщо не виконуються очікувані ринкові умови.

Складність зростає в так званих комбінованих або подвійних резервуарах, в яких Частина грошей йде на класичний терміновий депозит, а інша частина інвестується в продукт, пов'язаний з ринком. (інвестиційні фонди, індекси тощо). Фіксована частина отримує винагороду за відомою ставкою, тоді як змінна частина залежить від ефективності активу, з яким вона пов'язана.

Ці типи продуктів рекомендуються лише людям з певний рівень фінансових знань та толерантність до ризикуЦе пояснюється тим, що бувають сценарії, коли змінна частина не генерує жодних відсотків. Крім того, дострокове скасування зазвичай є складним і, якщо дозволено, пов'язане з дуже високими комісіями.

Депозити з винагородою в натуральній формі

Депозити з винагородою в натуральній формі були дуже популярними в деякі часи, хоча зараз Їх досить мало на ринкуЗамість виплати відсотків готівкою, банк дарує фізичний подарунок (техніку, електроніку, посуд тощо), економічна цінність якого еквівалентна дохідності депозиту.

Для клієнта привабливість полягає в тому, що отримати подарунок з самого початку або на ранній стадії договору, але натомість гроші мають бути заблоковані на весь термін. Якщо ви вирішите розірвати достроково, штраф зазвичай дорівнює вартості подарунка; іншими словами, це так, ніби вам довелося б «заплатити» за подарунок потім.

Крім того, є важливий податковий аспект: Винагорода в натуральній формі також оподатковується як інвестиційний дохід. У податковому декларації про доходи фізичних осіб (ПДФО). Вартість подарунка вважається доходом для цілей оподаткування, і банк зазвичай утримує відповідну суму, або ж вона має бути задекларована в податковій декларації.

Довгострокові депозити з пільговим оподаткуванням

З метою сприяння довгостроковим заощадженням, конкретні продукти, такі як Індивідуальний довгостроковий ощадний рахунокЦе депозити з мінімальним терміном дії п'ять років, річними лімітами внесків (наприклад, до 5.000 євро на рік) та певними податковими пільгами, якщо умови виконано, а гроші не знято достроково.

Ви можете найняти лише один продукт цього типу на платника податків А в обмін на збереження довгострокових заощаджень ви можете отримати податкові пільги на отриманий дохід. Однак, якщо термін або умови не виконано, податкові пільги втрачаються, а отримані переваги необхідно відновити.

Депозити в іноземній валюті

Депозити в іноземній валюті працюють аналогічно традиційним строковим депозитам, але Капітал інвестується в валюту, відмінну від євро.долари, фунти, єни або інші валюти.

З договірної точки зору, термін та процентна ставка узгоджуються, але ключовим є те, що Виникає валютний ризикРеальна дохідність, виміряна в євро, залежатиме від того, як валюта розвиватиметься відносно євро протягом терміну дії депозиту.

Якщо ситуація зміниться на вашу користь, Ви можете отримати додатковий прибуток, конвертуючи валюту назад у євро.Якщо ринок рухається проти вас, частина (або навіть весь) прибуток може випаруватися. Ось чому ці продукти найкраще підходять для інвесторів, які вже розуміють концепції валютного ринку та готові прийняти цю додаткову волатильність.

Дохідність депозитів: річна процентна ставка, річна процентна ставка та відсотки

Аналізуючи депозит, важливо добре розуміти, що Яку процентну ставку вони вам насправді пропонують? і як розраховується прибутковість. Тут використовуються дві ключові абревіатури: TIN (номінальна процентна ставка) та TAE (річна еквівалентна ставка).

ІПН – це відсоток, який вказує на «чисту» винагороду, узгоджену за внесений капіталНаприклад, номінальна річна процентна ставка (НРП) у розмірі 1,5% означає, що без урахування комісій чи частоти платежів банк виплатить вам ці 1,5% від залишку протягом одного року.

З іншого боку, річна процентна ставка є набагато кориснішим показником для порівняння пропозицій, оскільки Це включає комісії, витрати та частоту нарахування відсотків.Якщо за депозитом нараховуються щомісячні або щоквартальні відсотки, і ці відсотки додаються до основного капіталу, ефект складних відсотків відображається у річній процентній ставці, вищій за номінальну процентну ставку.

Тому, порівнюючи кілька товарів, Орієнтовною ставкою, на яку завжди слід дивитися, є річна процентна ставка (APR).Ця цифра показує ефективну річну дохідність депозиту, незалежно від того, як і коли виплачуються відсотки або які комісії застосовуються.

Крім того, відсотки, які може генерувати депозит, можна розрахувати за допомогою простий відсоток або складні відсоткиПрості відсотки застосовуються лише до початкової основної суми, без реінвестування отриманих відсотків. Складні відсотки періодично додають відсотки до основної суми, тому залишок зростає швидше, генеруючи «відсотки на відсотки».

Наприклад, якщо ви інвестуєте 20 000 євро на 5 років з річною процентною ставкою 1,5% та річною комісією 0,2%, Валова відсоткова сума становитиме 1.500 євро (300 євро на рік протягом 5 років). Якщо загальна сума зборів за цей період становитиме 200 євро, чистий дохід становитиме 1.300 євро, що приблизно відповідає 1,3% річних до сплати податків.

Оподаткування банківських депозитів

Відсотки, які ви отримуєте за депозитом, не є «безкоштовними грошима»: Вони оподатковуються згідно з Податком на доходи фізичних осіб (ПДФО) як дохід від рухомого капіталу.Зазвичай суб’єкт господарювання утримує податок під час їх сплати, але ви все одно повинні включати їх до своєї податкової декларації.

В Іспанії ці доходи інтегровані в базу заощаджень та Вони оподатковуються поетапноНаприклад, перші 6.000 євро оподатковуються за однією ставкою, наступні до 50 000 євро – за іншою, і так далі, відповідно до чинних на даний момент правил. Таким чином, зі збільшенням вашого процентного доходу зростає і ваше податкове навантаження.

Окрім податку на прибуток, депозити також Вони враховуються в податку на багатство Якщо ви зобов'язані його подати. У такому разі враховуються не лише відсотки; правила враховують загальний залишок ваших депозитів та рахунків на дату відліку або в середньому, згідно з регіональними правилами.

У випадку депозитів з винагородою в натуральній формі, ринкова вартість подарунка Це також вважається доходом від рухомого капіталу. Тому, навіть якщо ви не отримуєте грошових відсотків, ви все одно отримуєте дохід для цілей оподаткування та повинні будете сплачувати з нього податки.

Фонд гарантування та захисту вкладів

Одна з головних причин популярності депозитів полягає в тому, що Це вважаються продукти з низьким рівнем ризикуБезпека підкріплюється кількома елементами: платоспроможністю суб'єкта господарювання, який їх продає, наглядом Банку Іспанії та захистом Фонду гарантування вкладів (ФГД).

ДФГ – це механізм, що фінансується банками, ощадними банками та кредитними спілками, який Він гарантує повернення коштів клієнтам у разі неплатоспроможності або банкрутства юридичної особи.Поточне покриття сягає до 100 000 євро на одного власника та організацію, незалежно від кількості рахунків або строкових депозитів, які ви маєте в цьому банку.

Це означає, що якщо у вас є 90 000 євро, розподілених на кілька депозитів в одній установі, Вся ця сума буде захищена FGD.Якщо ви перевищите 100 000 євро з тим самим власником рахунку в тому самому банку, перевищення не буде покрито, тому має сенс диверсифікувати витрати між різними установами, якщо ви маєте справу з більшими сумами.

Щодо іноземних банків, що працюють в Іспанії, Вони можуть бути пов'язані з Іспанським фондом гарантування вкладів, якщо мають тут дочірню компанію. та вносять кошти до фонду. Інші захищені системою гарантування своєї країни походження. У будь-якому випадку установа повинна чітко повідомити клієнта, яка схема захисту застосовується до його депозитів.

Варто пам’ятати, що ОГД охоплює частина продукту, яка фактично є завдаткомУ комбінованих або структурованих депозитах частина, виділена на інші інструменти (наприклад, інвестиційні фонди), зазвичай не захищена цим фондом, а регулюється правилами, що стосуються саме цих продуктів.

Роль депозитів у фінансовій системі та їхня нещодавня еволюція

Поза межами точки зору вкладника, депозити є найстабільніше джерело фінансування для банківВ Іспанії вони становлять приблизно 72% зобов'язань фінансових установ: кошти, надані домогосподарствами, підприємствами, державними установами та іншими агентами, дозволяють банкам надавати позики та кредити, таким чином генеруючи прибуткові активи та виконуючи свою функцію фінансового посередництва.

З початку пандемії 2020 року депозити в Іспанії Вони пережили сильне зростання.Невизначеність у сфері охорони здоров'я та економічної ситуації змусила сім'ї та підприємства збільшити свої заощадження як запобіжний захід, зменшуючи споживання та інвестиції. Обмеження мобільності та активності також призвели до накопичення значних залишків на депозитних рахунках.

Загальний обсяг депозитів досяг піку понад два трильйони євро, перш ніж стабілізуватися навколо цієї цифри протягом 2023 та 2024 років. Незважаючи на підвищення процентних ставок для боротьби з інфляцією, Вага депозитів не зросла стрімко порівняно з іншими продуктамиоскільки частина заощаджень перемістилася в інвестиційні фонди та інші альтернативи з вищою очікуваною прибутковістю.

Щодо походження родовищ, Ті, хто належить до домогосподарств та підприємств, що проживають там, становлять від 65% до 70% від загальної кількостідемонструючи вражаючу стабільність. Кількість коштів, що надходять від інших фінансових установ, значно зменшилася за останні роки, тоді як значення коштів від державних органів управління та нерезидентів зросло, особливо останніх, які вже перевищили 20% за деякі останні роки.

Якщо проаналізувати типологію, то можна побачити, що Поточні рахунки залишаються домінуючимиОднак їхня частка впала з рівнів, близьких до 90% до трохи більше 80%, оскільки підвищення процентних ставок позначилося на дохідності строкових депозитів. Іншими словами, багато вкладників почали переводити частину своїх грошей з практично безвідсоткових рахунків на строкові депозити з вищою дохідністю.

Переваги та недоліки банківських депозитів

Банківські депозити стали Дуже доступний та зрозумілий інструмент для заощадженняОднак вони не є ідеальним рішенням для всіх або для кожної фінансової цілі, і важливо оцінити як їхні сильні сторони, так і обмеження.

Переваги банківських депозитів

Перша велика перевага полягає в тому, безпека інвестованого капіталуЯкщо ви не інвестуєте в продукти, поєднані з ринковими компонентами, вкладені кошти гарантуються банком та підтримуються Фондом гарантування вкладів у межах встановлених законом лімітів.

Другий – це передбачуваність прибутковості З депозитами з фіксованою ставкою ви заздалегідь знаєте, які відсотки отримуватимете, протягом якого терміну та в які дати отримуватимете платежі. Це дуже зручно для тих, хто хоче уникнути несподіванок і не хоче стежити за коливаннями ринку.

У випадку депозитів до вимоги великою перевагою є негайна ліквідність грошейВи можете використовувати баланс для здійснення платежів, переказів, прямих дебетів або зняття готівки в будь-який час, не втрачаючи прибутковості та не стикаючись зі штрафами.

Нарешті, простота укладання договорів та відсутність технічної складності Це робить депозити ідеальним варіантом для людей без інвестиційного досвіду. Вам не потрібні поглиблені знання чи постійний моніторинг: просто зрозумійте умови (строк, річна процентна ставка, комісії, штрафи) та дозвольте продукту виконувати свою роботу.

Недоліки та ризики, які слід враховувати

Відповіддю цього цінного паперу є низька прибутковість порівняно з іншими інвестиціямиНавіть за вищих процентних ставок депозити зазвичай пропонують нижчу прибутковість, ніж інвестиційні фонди чи акції в довгостроковій перспективі.

У періоди високої інфляції або стагфляції, Зазвичай відсотки за депозитами не перевищують загального зростання цінУ реальному вираженні купівельна спроможність грошей може зменшитися, навіть якщо номінальний залишок зростає, що робить депозити не найкращим варіантом для створення довгострокового багатства.

У строкових депозитах, відсутність ліквідності Це ще одна слабкість. Якщо вам знадобляться гроші до погашення, вам доведеться достроково скасувати кредит і зіткнутися зі штрафами або зменшенням відсотків. Це робить їх непридатними для коштів, які можуть знадобитися несподівано.

Також доцільно стежити за комісійні та пов'язані з ними витрати на певні депозити або пов'язані рахунки: комісії за обслуговування, адміністративні комісії, комісії за переказ коштів, комісії за картку тощо. Усі ці витрати знижують ефективну прибутковість продукту та повинні бути відображені у річній процентній ставці.

Зрештою, у складніших продуктах, таких як структуровані депозити або депозити в іноземній валюті, Ризик більше не обмежується банкомРинкові фактори (фондовий ринок, індекси, обмінні курси) вступають у гру та можуть залишити вас без інтересу або з результатами, набагато нижчими за очікувані, якщо розвиток подій буде несприятливим.

Депозити порівняно з іншими альтернативами заощаджень та інвестицій

Перш ніж вирішити, чи є депозит найкращим варіантом для вас, має сенс... порівняйте його з іншими інструментами заощаджень та інвестиційІдея полягає не в тому, щоб відкинути їх, а в тому, щоб побачити, де вони найкраще вписуються в глобальну стратегію, яка враховує ваші цілі, часовий горизонт та толерантність до ризику.

Ощадні рахунки та депозити до вимоги, як ми бачили, Вони практично еквівалентні У багатьох випадках вони забезпечують негайну ліквідність та певну прибутковість. Їхня ідеальна роль — служити резервним фондом, ощадним рахунком для поточних витрат або тимчасовим резервом готівки.

З іншого боку, інвестиційні фонди дозволяють доступ до диверсифікованого портфеля активів (Акції, облігації, нерухомість, готівка…) управляються професіоналами. Їхній потенціал прибутковості в середньостроковій та довгостроковій перспективі, загалом, набагато вищий, ніж у депозитів, хоча й передбачає більшу волатильність та ризик збитків.

Інвестуючи безпосередньо у фондовий ринок, ви купуєте Акції компаній, що котируються на біржі, з потенціалом для отримання приросту капіталу та дивідендівТут потенціал прибутку високий, але так само високий і вплив спадів ринку. Це вимагає більших знань, моніторингу та, як правило, довгострокової перспективи.

Облігації або цінні папери з фіксованим доходом, випущені урядами та компаніями Вони пропонують золоту середину.Вони, як правило, безпечніші за фондовий ринок, але більш волатильні та складніші за депозитний рахунок. Вони можуть пропонувати привабливу прибутковість, хоча їхня ліквідність та оподаткування регулюються іншими правилами.

У цьому контексті багато експертів рекомендують Не зосереджуйте всі заощадження на одному типі продуктуДиверсифікований портфель, що поєднує депозити для більш консервативної частини з фондами або акціями для довгострокових цілей, дозволяє збалансувати безпеку та потенціал зростання.

Таким чином, танки чудово підходять для Люди, які надають пріоритет стабільності, короткостроковій перспективі або створенню резервного фондуДля тих, хто прагне максимізувати багатство в довгостроковій перспективі, вони повинні бути лише одним (безпечним і корисним) елементом ширшого та диверсифікованішого інвестиційного пазлу.

Маючи добре розуміння різних форм банківських депозитів, їх оподаткування, їхньої ролі в банківській справі, а також їхніх переваг та обмежень порівняно з іншими альтернативами, Це полегшує вибір доцільного типу депозиту для кожної мети та яку вагу вона повинна мати в загальній фінансовій стратегії кожної людини.